Determinantes del Euro Stoxx 50 (2005-2025): Análisis y regresión por Componentes Principales

El objetivo de este estudio es analizar la evolución temporal de los factores económicos, financieros y operativos que condicionan el comportamiento de las empresas del Euro stoxx 50 durante el periodo 2005-2025, identificando patrones latentes en los datos y modelizando su relación con el precio de cotización. Para lograr este propósito, se aplican el Análisis de Componentes Principales (PCA), una técnica estadística de reducción de la dimensionalidad, y la Regresión sobre Componentes Principales (PCR), una regresión lineal múltiple que utiliza los componentes obtenidos como variables independientes, sobre un conjunto de más de 300 variables. Los resultados permiten identificar patrones temporales claros, a pesar de que no se observa un comportamiento homogéneo entre sectores. Así mismo, el modelo predictivo desarrollado para explicar y predecir la evolución del precio de las acciones de las empresas integrantes del índice revela que el entorno macroeconómico y la eficiencia financiera constituyen los factores con mayor incidencia sobre la valoración bursátil. En consecuencia, la metodología PCA-PCR se valida como una herramienta cuantitativa multivariable eficaz para apoyar a la toma de decisiones de inversión, gestión de carteras y análisis financiero en los mercados de renta variable europeos.